Exercice : La société M, qui occupe une position importante dans le domaine du BTP,
présente des comptes consolidés pour elle et ses 3 filiales F1, F2 et F3.
La société M est à l’origine de la constitution des ses trois filiales. Elle détient :
6 000 actions de F1
4 000 actions de F2
2 000 actions de F3
L’entreprise F1 est constituée d’un capital de 8 000 actions de 100 DH. Cette société détient
500 actions de la société F2 et 250 actions de la société F3.
L’entreprise F2 est constituée d’un capital de 5 000 actions de 100 DH. Elle détient elle-même
500 actions de F3.
La société F3 est constituée d’un capital de 5 000 actions de 100 DH.
On vous communique en Annexe les bilans et les CPC simplifiés de chaque société. Des
informations diverses vous sont communiquées en Annexe 2.
Annexe 1 : Bilans et CPC simplifiés de l’ensemble des sociétés du groupe
Bilan M au 31/12/N en KDH
Immobilisations 9 100 Capital 5 000
Actif circulant 2 900 Réserves 2 300
Résultat 600
Dettes diverses 4 100
Total 12 000 Total 12 000
Bilan F1 au 31/12/N en KDH
Immobilisations 1 000 Capital 800
Actif circulant 700 Réserves 320
Résultat 80
Dettes diverses 500
Total 1 700 Total 1 700
Bilan F2 au 31/12/N en KDH
1
Immobilisations 1 200 Capital 500
Actif circulant 400 Réserves 450
Résultat 120
Dettes diverses 530
Total 1 600 Total 1 600
Bilan F3 au 31/12/N en KDH
Immobilisations 600 Capital 500
Actif circulant 500 Réserves 240
Résultat 40
Dettes diverses 320
Total 1 100 Total 1 100
Compte de produits et charges M au 31/12/N en KDH
Achats 5 000 Chiffre d’affaires 6 000
Autres charges 3 000 Autres produits 2 600
Résultat 6 00
Total 8 600 Total 8 600
Compte de produits et chargesF1 au 31/12/N en KDH
Achats 2 000 Chiffre d’affaires 2 500
Autres charges 800 Autres produits 380
Résultat 80
Total 2 880 Total 2 880
Compte de produits et charges F3 au 31/12/N en KDH
2
Achats 1 800 Chiffre d’affaires 2 000
Autres charges 300 Autres produits 220
Résultat 120
Total 2 220 Total 2 220
Compte de produits et charges F4 au 31/12/N en KDH
Achats 1 000 Chiffre d’affaires 1200
Autres charges 400 Autres produits 240
Résultat 40
Total 1 440 Total 1 440
Annexe 2 : Informations diverses
Une étude détaillée des comptes de la filiale a permis de relever les éléments suivants :
Filiale F1
a. F1 enregistre des amortissements dérogatoires afin de diminuer sa charge d’impôt ;
la mise en œuvre d’amortissements linéaires se serait traduite par des dotations de
20 000 pour l’exercice N (dotation dégressive N : 25 000)
b. La société F1 a en stocks au 31/12/N des marchandises vendues par la société M pour
60 000 DH. Au 31/12/N-1 ce stock était de 24 000 DH. La société M vend
habituellement ses marchandises avec un taux moyen de 20%.
c. Le dividende versé en N par la filiale F1 à la société mère est de 20 000 DH.
Filiale F2
d. La société F2 évalue ses stocks à l’aide de la méthode du CMUP ; or le manuel de
consolidation préconise la méthode FIFO :
Stock initial Stock final
Stock CUMP 18 000 25 000
Stock FIFO 15 000 20 000
3
e. La rubrique « emprunts divers » dans le bilan de la société F2 s’élève à 120 000 DH.
On y trouve un prêt effectué le 1er juillet N par la société mère au profit de sa filiale F2
pour un montant de 80 000 DH. Le taux d’intérêt pratiqué est de 4% annuel pour
l’ensemble du poste « emprunts divers ».
f. Au cours de l’exercice N ; F1 a acheté 200 000 DH de marchandises à la société mère.
Les marchandises ont été toutes revendues.
Filiale F3
g. Une livraison de marchandises effectuée au mois de décembre par la société M pour
un montant de 23 000 DH ne sera payée par la société F3 que mi-janvier.
h. La société F3 a souscrit le 01-01-N un contrat de crédit-bail d’un montant initial de
200 000 DH relatif à une machine industrielle dont la durée de vie est de cinq ans. Le
contrat prévoit le règlement de cinq redevances annuelles ; payées en fin de période ;
Le taux d’intérêt est de 5%. On utilise l’amortissement constant.
i. La société M a cédé à la société F3 le 1 er juin N, pour un montant de 15 000 DH, un
matériel qu’elle avait acquis pour 30 000 DH le 1er janvier N-7 et amorti en linéaire sur
10 ans. La société F3 aurait amorti ce matériel sur 3 ans.
Programme de travail :
1. Présenter dans un tableau le pourcentage d’intérêt, le pourcentage de contrôle, le
type de contrôle et la méthode de consolidation associée.
2. Présenter l’organigramme hiérarchisé du groupe.
3. Présenter le journal des retraitements.
4. Présenter le bilan consolidé et le compte de produits et charges consolidés.
